인플레이션과 물가, 내 쌈짓돈의 가치가 떨어지는 이유

치솟는 장바구니 물가와 인플레이션이 은퇴 후 고정 수입으로 생활하는 시니어 자산에 미치는 치명적인 위협을 알아봅니다. 통장 속 쌈짓돈의 구매력 하락을 막고 실질 금리 마이너스를 방어하는 3가지 실물 자산 관리 원칙을 소개합니다.

열심히 저축만 했는데, 왜 내 지갑은 가벼워질까?

평생을 정직하게 일하며 아끼고 저축하는 것을 미덕으로 살아온 우리 5060 세대에게 최근의 장바구니 물가는 참 야속하기만 합니다. 시장에 나가면 "만 원짜리 한 장으로 살 게 없다"는 말이 절로 나옵니다. 분명 통장에 찍힌 숫자는 그대로이고, 내가 돈을 펑펑 쓴 것도 아닌데 왜 자꾸만 경제적으로 위축되는 기분이 드는 걸까요?

뉴스를 틀면 연일 '인플레이션이 심각하다', '물가상승률이 몇 퍼센트다' 하는 소리가 흘러나옵니다.
이 인플레이션이라는 단어는 쉽게 말해 '물건 가격이 지속적으로 오르면서, 상대적으로 내가 가진 돈의 가치가 떨어지는 현상'을 말합니다.

젊은 시절 우리가 먹던 짜장면 한 그릇 가격과 지금의 가격을 비교해보면 이해가 쉽습니다.
수십 년 전 몇백 원이면 먹던 짜장면이 지금은 만 원에 육박합니다.
짜장면이라는 음물의 가치가 엄청나게 올라갔다기보다는, 우리가 쓰는 '돈'의 흔해지고 가치가 떨어졌기 때문에 더 많은 돈을 주어야만 같은 음식을 먹을 수 있게 된 것입니다.
즉, 인플레이션은 내 통장 속 쌈짓돈을 야금야금 갉아먹는 '보이지 않는 도둑'과 같습니다.

인플레이션은 은퇴 자산에 어떤 타격을 줄까?

현역으로 일하며 매달 월급을 받는 젊은 세대들은 물가가 오르면 임금 인상을 요구하거나 이직을 통해 수입을 늘릴 기회가 있습니다.
하지만 이미 은퇴를 했거나 고정된 연금, 예금 이자로 생활하는 시니어 세대에게 인플레이션은 훨씬 더 치명적인 위협으로 다가옵니다.

만약 은퇴 자금으로 1억 원을 모아두고 안전하게 금고나 연 2% 이자를 주는 은행 예금에 넣어두었다고 가정해보겠습니다.
그런데 해마다 물가가 4%씩 껑충껑충 뛰어오른다면 어떤 일이 벌어질까요? 은행에서 주는 이자보다 물가가 더 많이 오르기 때문에, 내 통장의 1억 원은 숫자는 그대로일지언정 실제로 시장에서 살 수 있는 물건의 양은 매년 줄어들게 됩니다.

결과적으로 시간이 흐를수록 내 자산의 실질적인 구매력이 떨어져, 은퇴 초기와 똑같은 생활 수준을 유지하기 위해 더 많은 돈을 꺼내 써야 하는 조급한 상황에 직면하게 됩니다.
저축만으로는 내 노후 자산의 가치를 온전히 지키기 어려워지는 이유가 바로 여기에 있습니다.

인플레이션이 발생하는 두 가지 핵심 원인

그렇다면 이 물가 상승이라는 녀석은 도대체 왜 지치지도 않고 계속 일어나는 것일까요? 크게 두 가지 원인으로 나누어 볼 수 있습니다.

첫째는 '사는 사람이 많아서'입니다.
경기가 좋아서 사람들이 돈을 잘 벌고 소비를 늘리면, 시장에 물건은 한정되어 있는데 사려는 사람이 줄을 서게 됩니다.
가게 주인 입장에서는 가격을 올려도 물건이 팔리니 자연스럽게 물가가 오릅니다. 이를 경제학에서는 수요가 견인하는 인플레이션이라고 부릅니다.

둘째는 '만드는 비용이 올라서'입니다.
우리나라는 석유나 밀가루, 가스 같은 중요한 원자재를 대부분 해외에서 수입해옵니다.
그런데 국제 정세가 불안해져서 기름값이 폭등하고 원자재 가격이 오르면, 이를 가져다 제품을 만드는 기업들도 어쩔 수 없이 제품 가격을 올릴 수밖에 없습니다.
최근 우리가 겪고 있는 물가 상승은 주로 이 원자재 가격과 인건비 등 '비용'이 올라서 발생하는 경우가 많아, 서민들의 살림살이를 더욱 팍팍하게 만듭니다.

내 소중한 쌈짓돈의 가치를 지키는 3가지 실천법

보이지 않는 도둑인 인플레이션으로부터 내 은퇴 자산을 안전하게 방어하기 위해서 5060 세대가 반드시 기억해야 할 자산 관리 원칙이 있습니다.

1. 마이너스 실질금리를 경계하기 은행 예금 금리가 연 3%인데 물가상승률이 연 4%라면, 내가 받는 이자보다 물가가 더 많이 오르는 상태입니다. 이를 '실질금리가 마이너스'라고 합니다. 이때는 무조건 안전하다는 이유로 모든 자산을 일반 예적금에만 넣어두면 자산이 가만히 앉아서 줄어드는 꼴이 됩니다. 세금 우대 혜택이 있는 금융 상품이나 물가 변동을 방어할 수 있는 안전한 자산으로 일부 분산하는 안목이 필요합니다.

2. 실물 자산의 가치에 관심 갖기 인플레이션 시기에는 종이돈의 가치는 떨어지지만, 부동산이나 토지, 금 같은 '실물 자산'의 가치는 물가와 함께 오르는 경향이 있습니다. 은퇴 후 무리하게 빚을 내어 부동산 투자를 하는 것은 절대 금물이지만, 내가 살고 있는 집 한 채를 유지하거나 자산의 아주 작은 일부를 금이나 채권 같은 안전한 실물 기반 자산으로 나누어 보유하는 것은 돈의 가치 하락을 막는 좋은 방패가 됩니다.

3. 정기적인 고정 지출 리모델링하기 물가가 오를 때는 나도 모르게 세어나가는 정기 구독료, 통신비, 불필요한 보험료 등 고정 지출부터 과감하게 줄여야 합니다. 들어오는 수입(연금이나 이자)이 일정하다면, 나가는 돈의 효율성을 높여서 물가 상승분만큼의 타격을 상쇄시키는 생활 속 지혜가 시급합니다.

본 글은 이해를 돕기 위한 기초 경제 정보이며, 특정 투자 상품을 추천하거나 수익을 보장하지 않습니다. 물가 상승기 자산 배분이나 금융 상품 가입 시에는 반드시 제도권 금융회사의 전문가와 충분히 상담하신 후 본인의 위험 성향에 맞게 결정하시기 바랍니다.

[핵심 요약 3줄]

• 인플레이션은 물가가 지속적으로 오르면서 내가 가진 돈의 구매 가치가 떨어지는 현상을 말합니다.

• 고정 수입이나 예금 이자로 생활하는 시니어 세대는 물가상승률이 예금 금리보다 높을 때 자산의 실질 가치가 감소하는 타격을 입습니다.

• 물가 상승기에는 단순히 현금만 쥐고 있기보다 실질금리를 따져보고, 고정 지출을 줄이며, 자산의 일부를 안전한 실물 기반 자산으로 분산해 방어해야 합니다.